Vlottende activa

Definitie van huidige activa

Vlottende activa zullen naar verwachting worden verbruikt, verkocht of omgezet in contanten, hetzij in één jaar, hetzij in de exploitatiecyclus, welke van beide langer is. Ze worden gewoonlijk op de balans gepresenteerd in volgorde van liquiditeit en omvatten geldmiddelen en kasequivalenten, vorderingen, voorraden, vooruitbetaalde activa en andere kortlopende activa.

Lijst met vlottende activa

Het omvat de volgende -

  1. Geldmiddelen en kasequivalenten
  2. Verhandelbare effecten
  3. Debiteuren
  4. Inventaris voorraad
  5. Vooruitbetaalde kosten
  6. Niet-handelsvorderingen
  7. Overige vlottende activa

Laten we deze in detail bespreken -

# 1 - Geldmiddelen en kasequivalenten

Bedrijven hebben contant geld nodig om hun dagelijkse activiteiten uit te voeren. Contant geld omvat meestal het controleren van rekeningen, munten en papiergeld, niet-ingelegde bonnen en postwissels.

Het overtollige geld wordt normaal gesproken belegd in instrumenten met een laag risico en zeer liquide, zodat het extra inkomsten kan genereren. Dit worden kasequivalenten genoemd. Cahs-equivalenten kunnen handelspapier, geldmarktfondsen, bankcertificaten van deposito's en schatkistpapier omvatten.

Kijk naar de activa op de balans van Microsoft 2007 - Wat is het% van contanten en kortetermijninvesteringen als% van 'Totale activa'.

Zoals we hierboven opmerken, bedroeg het percentage van de contanten en kortetermijninvesteringen van MacDonald in de totale activa 58,28% in 2007 en 69,7% in 2006.

# 2 - Verhandelbare effecten

Verhandelbare effecten zijn effecten die veel worden verhandeld op openbare beurzen. Er zijn twee soorten verhandelbare effecten: aandelen en schuldbewijzen. De kopers voor deze effecten zijn direct beschikbaar. Daarom zijn het activa op korte termijn.

# 3 - Debiteuren

Het krediet dat aan de klant wordt gegeven, staat bekend als debiteuren. Dit betekent dat het bedrijf diensten heeft verleend of het product bij de klant heeft afgeleverd. Het heeft het geld echter nog niet volledig verzameld.

In Colgate merken we het volgende op -

  • 2014 -  De nettovorderingen bedragen $ 1.552 miljoen, de vergoeding is $ 54 miljoen; Dit impliceert dat de bruto-debiteuren $ 1.552 + $ 54 = $ 1.606 miljoen bedragen
  • 2013 -  De nettovorderingen bedragen $ 1.636 miljoen, de vergoeding is $ 67 miljoen; Dit impliceert dat de bruto-debiteuren $ 1.636 + $ 67 = $ 1.703 miljoen bedragen

# 4 - Inventaris

Voorraad betekent de goederen en het materiaal dat op voorraad is. Er zijn drie soorten inventaris: inventaris van grondstoffen, inventaris van onderhanden werk en inventaris van gereed product.

bron: Colgate SEC Filings

We merken op dat de grondstoffenvoorraad van Colgate $ 266 miljoen bedroeg, de voorraad onderhanden werk $ 42 miljoen en de voorraad gereed product in 2016 $ 863 miljoen bedroeg.

# 5 - Vooruitbetaalde kosten

Dit zijn precies hoe ze klinken. Als een bedrijf op de laatste dag van de maand in Excel een verzekeringspremie van $ 10 miljoen betaalt die dekking biedt voor de hele maand, zal het bedrijf een vooruitbetaalde uitgave van $ 10 miljoen boeken om de verzekeringsuitgaven te verantwoorden in de maand dat het al betaald.

bron: Google SEC-deponeringen

We merken van bovenaf op dat het aandeel, de uitgaven en andere activa van Google Prepaid zijn gestegen van $ 3.412 miljoen in december 2014 tot $ 37,20 miljoen in maart 2015.

# 6 - Niet-handelsvorderingen

Niet-handelsvorderingen zijn de vorderingen die moeten worden betaald door werknemers, verkopers of andere entiteiten / personen voor niet-handelsactiviteiten. Werknemers kunnen leningen of salarisvoorschotten aan het bedrijf verschuldigd zijn; verkopers kunnen het bedrijf een aantal vooruitbetaalde aanbetalingen verschuldigd zijn, de belastingdienst is belastingteruggave verschuldigd, verzekeringsclaims door de verzekeringsmaatschappij zijn allemaal voorbeelden van niet-handelsvorderingen. Indien deze vorderingen van de Vennootschap vervallen of betaald dienen te worden binnen een jaar, worden ze geboekt als niet-handelsvorderingen onder vlottende activa.

# 7 - Andere vlottende activa

Andere vlottende activa omvatten alle andere activa die door de Vennootschap worden aangehouden, die in één jaar in contanten kunnen worden omgezet, maar die niet kunnen worden geclassificeerd onder de bovengenoemde categorieën. Details van andere activa die door de Vennootschap worden aangehouden, worden doorgaans verstrekt in de toelichting bij de jaarrekening.

Voorbeeld van vlottende activa

Bekijk de geconsolideerde balans van Apple.com voor het jaar dat eindigde in september 2018

Bron: Apple Inc.

De totale vlottende activa van het bedrijf stegen met 2,09% van $ 128.645 miljoen tot $ 131.339 miljoen in respectievelijk 2017 en 2018.

We merken het volgende op over de kortetermijnactiva van Apple

  • De geldmiddelen en kasequivalenten in het geval van Apple Inc. stegen van respectievelijk $ 20.289 miljoen naar $ 25.913 miljoen tussen 2017 en 2018.
  • De investering in verhandelbare effecten voor Apple Inc. daalde van respectievelijk $ 53.892 miljoen naar $ 40.388 miljoen tussen 2017 en 2018.
  • De nettorekeningvorderingen op Apple Inc. stegen van respectievelijk $ 17.874 miljoen tot $ 23.186 miljoen tussen 2017 en 2018.
  • De voorraden voor Apple Inc. daalden van $ 4.855 miljoen in 2017 tot $ 3.956 miljoen in 2018.
  • Apple Inc. had geen vooruitbetaalde kosten.
  • Appel. Inc. heeft niet-handelsvorderingen van leveranciers van $ 17.799 miljoen in 2017, wat in 2018 is gestegen tot $ 25.809 miljoen.
  • De overige vlottende activa van Apple Inc. daalden van $ 13.936 miljoen in 2017 tot $ 12.087 miljoen in 2018.

Gevolgtrekking

Vlottende activa kunnen worden gedefinieerd als het vermogen van een bedrijf om de waarde van alle activa binnen een jaar in contanten om te zetten. Als een bedrijf contanten, kortetermijninvesteringen en kasequivalenten heeft, zouden ze een beter rendement kunnen behalen door alleen dergelijke activa te gebruiken. Het kan variëren van bedrijven zoals detailhandel, farmaceutische producten of olie, afhankelijk van de aard ervan.

Zelfs de waarde van een bedrijf, de financiële gezondheid van een bedrijf wordt bepaald door de huidige activa van een bedrijf. Dat is de reden waarom het gebruik van dergelijke activa het een uitstekende manier maakt om het vermogen van een bedrijf om financiering voor zijn activiteiten te verstrekken, te evalueren.

Video