Wat is het doel van het kasstroomoverzicht?
Het opstellen van een kasstroomoverzicht dient verschillende doeleinden, zoals het aangeven van de kasbewegingen met betrekking tot de in- en uitstroom van kasmiddelen, de uitvoering van strategische beslissingen die door het management worden genomen, en geeft relevante informatie over het financiële welzijn van een organisatie zodat haar liquiditeitsstatus kan worden afgeleid en geprojecteerd op de lezers van de jaarrekening.
Het kasstroomoverzicht is een financieel overzicht dat de details van dergelijke transacties tijdens een boekhoudperiode weergeeft. Het geeft een duidelijk beeld van de hoeveelheid geld die het bedrijf binnenstroomt en de hoeveelheid geld die uit het bedrijf stroomt. Naast de informatie over de instroom en uitstroom van kasmiddelen, biedt het ook de bronnen van deze activiteiten.
Een dergelijke openbaarmaking helpt om te begrijpen of de kernactiviteit van het bedrijf zelfvoorzienend is en groeivooruitzichten op lange termijn biedt. Vanwege de duidelijkheid die het biedt, wordt een kasstroomoverzicht beschouwd als een belangrijk document waar zowel toezichthouders als investeerders om vragen.
Top 5 doel / doelstelling van de kasstroomoverzichten
# 1 - De verklaring voor de veranderingen in contanten
Het doel van het kasstroomoverzicht is om een gedetailleerde beschrijving te geven van hoe en voor welke bedragen de geldmiddelen het bedrijf in en uit stromen. Meer nog, het legt uit hoe het geld werd gegenereerd en hoe het verder werd gebruikt tijdens een bepaalde boekhoudperiode.
Beschouw het volgende kasstroomoverzicht. Het toont het gegenereerde geld, het uitgekeerde geld en de activiteiten die het heeft gedaan.
# 2 - Informatie over niet-contante investeringen en financieringsactiviteiten
Het beschrijft het geld dat wordt besteed aan niet-kernactiviteiten zoals investeringen en financieringsactiviteiten. Deze activiteiten, hoewel niet tot de kernactiviteiten behoren, hebben een significant effect op de huidige en toekomstige kasstromen van de onderneming.
Bij analyse van ons voorbeeld van het kasstroomoverzicht kan worden weergegeven dat de kasstroom uit deze activiteiten respectievelijk 12.000 en -2000 bedroeg, zoals hieronder weergegeven.
Het rapporteren van dergelijke informatie gaat samen met eventuele aanvullende blootstellingen, aangezien zowel regelgevende instanties als beleggers deze op de voet volgen.
# 3 - Financiële toestand van het bedrijf
Het richt zich niet alleen op financiële cijfers, maar ook op hoe deze cijfers zijn behaald. Er kan een geval zijn waarin de cashflowcijfers er veelbelovend uitzien, maar slechts één keer zijn en in de toekomst mogelijk niet worden herhaald. Beschouw bijvoorbeeld het volgende kasstroomoverzicht
Als je naar de definitieve cijfers kijkt, zou je kunnen zeggen dat het bedrijf het goed doet, aangezien het een cashoverschot heeft van 27.000 euro. Zo'n interpretatie zou voldoende moeten zijn om de aandelenkoers omhoog te laten schieten.
Een voorzichtige investeerder zou echter verder moeten kunnen analyseren dat de kernactiviteiten van de onderneming negatieve cijfers hebben geboekt. Alleen de niet-kernactiviteiten, zoals de verkoop van grond en oude machines, zorgen ervoor dat het uiteindelijke aantal er beter uitziet. Dergelijke activiteiten zijn slechts eenmalige betalingen en moeten met een korreltje zout worden genomen. Als we het geld dat uit deze activiteiten wordt gegenereerd, verwijderen, verandert de situatie en is het duidelijk dat het bedrijf slechte resultaten heeft geboekt voor het lopende boekjaar. Als dit eenmaal duidelijk is, duurt het niet lang voordat de beurseuforie verdwijnt en de aandelenkoers naar het zuiden gaat.
# 4 - Geeft een beeld van de managementstrategie
Het primaire doel / doel van het kasstroomoverzicht is het aangeven van de managementstrategie en de toekomstige vooruitzichten van het bedrijf. Beschouw het volgende voorbeeld eens
Hier probeert het management zijn activa te liquideren wanneer de kernactiviteiten van het bedrijf negatieve cijfers opleveren, zouden alarmbellen moeten rijzen. Beleggers moeten er rekening mee houden dat dergelijke negatieve cijfers niet ten koste gaan van een groeistrategie. Er kan zelfs een scenario zijn dat het bedrijf het moeilijk vindt om investeerders te vinden of geld uit de markt te halen. Het management in een dergelijk scenario doet zijn best om solvabel te blijven. Het vereist verder onderzoek en beleggers moeten het commentaar van het management op de voet volgen om verder in te duiken.
# 5 - Wettelijke vereisten
Bedrijven moeten het kasstroomoverzicht rapporteren in overeenstemming met de boekhoudnormen. Deze zijn vereist en worden nauwlettend gevolgd door toezichthouders om ervoor te zorgen dat het geld van de belegger veilig is. Als de detectie van financiële fraude in de beginfase plaatsvindt, worden alle catastrofale gebeurtenissen in de toekomst verwijderd. Er is een gemeenschappelijk debat over de financiële crisis van 2008-2009. Als de toezichthouders over de hele wereld waakzamer waren geweest, was de identificatie en diagnose van de gevolgen van de recessie op het juiste moment gedaan. Bijv. In het geval van SATYAM-zwendel werd veel geld uitgegeven aan MAYTAS in plaats van aan operationele activiteiten. Dus als SEBI het kasstroomoverzicht van de SATYAM had kunnen analyseren, hadden ze de zwendel veel eerder ontdekt. Er had dus veel geld van investeerders kunnen worden bespaard.
Gevolgtrekking
Het kasstroomoverzicht is een indicator van de liquiditeit van de onderneming. Het geeft de beleggers nuttige informatie over de in- en uitstroom van kasmiddelen. Wat nog belangrijker is, door aan te geven hoe dit geld werd gegenereerd, helpt het bij het elimineren van elke gecreëerde creatieve boekhoudkundige illusie en bij het identificeren of het bedrijf solvabel is of te maken heeft met een geldcrisis.
